100萬年息僅10日圓 日本存款卻升至史上最高 誰人無息都存錢?
日本自從推行負利率政策之後,不但借貸利率下跌,存款利息也下跌至可有可無的狀態。但這情況下,日本存款依然有增無減,銀行及信用金庫等金融機構存款餘額達到史上最高1,053萬億日圓。究竟是誰不做較高收入投資,硬要將資金做存款呢?
銀行存款高達1053萬億日圓
日本大型銀行普通存款利率已經跌至0.001厘,即是說存入100萬日圓,年利息只有10日圓,只要收一次手續費,利息已經要「倒蝕」。不過,3月底日本銀行及信用金庫等存款餘額高達1,053萬億日圓,三大銀行的現金和存款按年大增23%至157萬億日圓。
老人家覺得安心 習慣存錢入銀行
《日本經濟新聞》指出,銀行「水浸」的原因是中老年人一直持續地將退休金和養老金存入銀行。 由於亞洲人的儲蓄習慣,日本老人家認為銀行儲蓄最安全,喜歡將所有資金放到銀行戶口,不過這樣做,卻令銀行有營運上的麻煩。
原來存款是銀行投資、借貸的本錢,銀行收到存款之後再借出去,以賺取中間差價。在90年代日本銀行曾經鼓勵存款,當時企業借貸需求上升,大量收取存款也總能夠借出去,從而賺更多錢。
存貸比率僅高於70% 怎樣借都有剩
不過,現時存款多到無論怎樣借都還有餘額,銀行的存貸比率由1988年高峰期的137%,下跌至最近僅僅超過70%。不是沒有企業借錢,而是存款實在太多。
另一方面,由於國債息率變成負利率,用資金買國債的話銀行可說是「買一筆、蝕一筆」,因此過去買債收息的路行不通,在缺乏出路之下只有囤着資金不用。
賺不到錢分行卻難大減 負擔沉重
這樣做的問題就大了,由於大量資金借不出去,就算借出去利息都很低,加上難以買債收息,銀行盈利比率一再下滑。再加上為了方便存戶,銀行要營運大量分行和自動櫃員機,變成了沉重的成本負擔。
《日本經濟新聞》提到,銀行難以減少門市數量,唯有精簡業務、大店搬小店。如果問題無法解決,就要考慮效法歐洲,向存戶收取手續費。
迫使提款投資消費 可以推動經濟
這種情況未必是壞事,在這1,053萬億日圓之中,只要有1%提取出來投資或消費,就等於有原本「壓死」在銀行的10萬億日圓到市場流通,有助推動經濟發展。